El CENEVAL no cambia
la ley. Cambia una palabra.
Los alumnos que ya presentaron coinciden: los reactivos de ITF y de intercambio de información llegan casi literales de las Disposiciones, con una sola palabra movida. Esta página entrena justo esa lectura.
Mapa de las ITF
Fintech = servicios financieros prestados por medios electrónicos o digitales. En México hay exactamente dos tipos de ITF, y el examen pide distinguirlos por características sueltas.
Institución de Financiamiento Colectivo
Persona moral que de forma habitual y profesional pone en contacto a personas del público en general para que entre ellas se otorguen financiamientos, mediante las operaciones del art. 16 de la LRITF, a través de aplicaciones informáticas, interfaces, páginas de internet o cualquier otro medio electrónico o digital.
- Inversionistas: PF o PM que aportan recursos a los solicitantes.
- Solicitantes: PF o PM que requieren recursos a través de la IFC.
- La IFC no otorga el financiamiento: solo conecta.
Institución de Fondos de Pago Electrónico
Persona moral autorizada por la CNBV que de manera habitual y profesional presta los servicios de emisión, administración, redención y transmisión de fondos de pago electrónico, por aplicaciones informáticas, interfaces, páginas de internet o cualquier otro medio electrónico o digital.
- Abre y lleva cuentas de fondos de pago electrónico por Cliente.
- Puede emitir Instrumentos de Disposición.
- Puede operar con activos virtuales.
Los 3 tipos de financiamiento colectivo art. 16 LRITF
De deuda
Los inversionistas otorgan préstamos, créditos, mutuos o cualquier otro financiamiento causante de un pasivo directo o contingente a los solicitantes.
De capital
Los inversionistas compran o adquieren títulos representativos del capital social de las personas morales solicitantes.
De copropiedad o regalías
Celebran asociaciones en participación u otro convenio: el inversionista adquiere una parte alícuota de un bien presente o futuro, o de ingresos, utilidades, regalías o pérdidas de un proyecto.
Autorización arts. 35, 80–83 LRITF
Quien pretenda realizar actividades de IFC o IFPE debe solicitar autorización a la CNBV, que la otorga previo acuerdo del Comité Interinstitucional. Ese Comité se integra por seis miembros propietarios: dos de la SHCP, dos del Banco de México y dos de la CNBV.
Juego · ¿IFC, IFPE o ambas?
Los alumnos reportaron reactivos que dan una característica suelta y piden identificar a qué institución corresponde. Lee y coloca cada característica en su casillero.
Una característica a la vez. Si dudas, pregúntate: ¿esto habla de conectar personas para financiar, de mover fondos electrónicos, o es requisito común de toda ITF?
IFC
Financiamiento colectivoIFPE
Fondos de pago electrónicoAmbas
Común a toda ITFActivos virtuales y el cazatrampas
La definición del art. 30 de la LRITF es de las más citadas del examen — y de las más manipuladas. Primero la referencia; después, el juego que entrena a detectar la palabra movida.
Activo virtual
- Representación del valor
- Registrada electrónicamente
- Utilizada entre el público como medio de pago
- Para todo tipo de actos jurídicos
- Cuya transferencia únicamente puede llevarse a cabo a través de medios electrónicos
Lo que un activo virtual NO es
- No es moneda de curso legal en territorio nacional.
- No es divisa, ni cualquier otro activo denominado en moneda de curso legal o en divisas.
Solo son activos virtuales los determinados por el Banco de México, y la ITF necesita su previa autorización para operarlos.
Fondo de pago electrónico ≠ activo virtual
| Fondo de pago electrónico | Activo virtual | |
|---|---|---|
| Es | Fondos contabilizados en un registro electrónico de cuentas transaccionales que lleve la IFPE, referidos a un valor monetario | Representación del valor registrada electrónicamente y usada como medio de pago |
| Valor | Moneda nacional; moneda extranjera (previa autorización de Banxico); o activos virtuales determinados por Banxico | El activo mismo |
| Quién opera | IFPE | ITF y bancos autorizados por Banxico |
Cada enunciado viene de una disposición real, con exactamente una palabra alterada. Haz clic sobre ella.
Reportes, umbrales y plazos
“Preguntaron sobre los reportes que hacen las FINTECH” y “agrupación y escalamiento más estricto de las instituciones de financiamiento colectivo” aparecen textualmente entre las respuestas de los alumnos. Estos son los números.
| Obligación | Umbral | Plazo de envío |
|---|---|---|
| Operaciones Relevantes art. 66 | USD $5,000 o su equivalente | Trimestral · 10 primeros días hábiles de ene/abr/jul/oct |
| Efectivo en moneda extranjera art. 67 | ≥ USD $500 | Trimestral · 10 primeros días hábiles |
| Transferencias internacionales art. 68 | ≥ USD $1,000 | Mensual · 15 días hábiles siguientes al último día hábil del mes |
| Operaciones Inusuales art. 69 | — | 3 días hábiles tras la sesión del Comité; dictamen en máximo 60 días naturales |
| Reporte de 24 horas art. 73 | — | 24 horas · leyenda “Reporte de 24 horas” |
| Activos virtuales · compras art. 74 | Compra con moneda nacional o divisa | Trimestral · 10 primeros días hábiles |
| Activos virtuales · ventas art. 74 | ≥ 7,500 UDIs | |
| Informe de auditoría art. 76 | Conservar 5 años | 60 días naturales tras el cierre del ejercicio |
Agrupación y seguimiento art. 43
Todas las operaciones
Las ITF agrupan y dan seguimiento a las Operaciones de sus Clientes con independencia del monto.
12,500 UDIs
Cuando el Cliente opere, en un mes calendario, en efectivo en moneda nacional o extranjera, o en activos virtuales, por monto igual o superior.
7,500 UDIs
Cuando el Cliente opere, en un mes calendario, en efectivo o en fondos de pago electrónico, moneda nacional o extranjera, o activos virtuales.
Sistemas automatizados art. 56
Una alumna reportó el reactivo exacto: “Función del sistema automatizado en caso de activos virtuales, venía la respuesta de trazabilidad”. La fracción IV pide permitir conocer la trazabilidad y el origen y destino de los Activos Virtuales con los que operen. Otras funciones citables: generar y transmitir los reportes, ejecutar el sistema de alertas, y agrupar en una base consolidada las operaciones de un mismo Cliente.
Sin pensarlo mucho. Si tardas, en el examen también vas a tardar.
Intercambio de información
Los alumnos reportan alrededor de tres reactivos de este tema, y uno de ellos casi siempre es de ITF: “las ITF con quiénes puede intercambiar información”. Otro recurrente: “quién NO cuenta con un capítulo de intercambio de información”.
¿Con quién intercambia una ITF?
Con otras Entidades Financieras, así como con:
- Centros cambiarios
- Transmisores de dinero
- Asesores en inversiones
…autorizados para ello en las leyes que los regulan. Fundamento legal superior: art. 58 de la LRITF.
¿Quién NO tiene capítulo?
- Centros cambiarios
- Transmisores de dinero
- Asesores en inversión
- SOCAPS
- Uniones de crédito
La paradoja: el art. 79 de ITF sí permite intercambiar con los tres primeros, aunque ellos no tengan capítulo propio.
Requisitos de intercambio de una ITF arts. 77–81
| Modalidad | Instrumento | Puntos finos |
|---|---|---|
| Entre dos o más ITF art. 78 | Solicitud | Por funcionarios autorizados, mediante escrito que especifique el motivo y la clase de información; puede ser electrónica o digital asegurando confidencialidad. Respuesta firmada por funcionario autorizado en máximo 30 días naturales. Puede compartirse sin solicitud previa lo que se considere relevante. |
| Con otras entidades, centros cambiarios, transmisores y asesores art. 79 | Reglas del art. 78 | Siempre que no se oponga a las disposiciones que regulan a cada uno. |
| Mismo grupo financiero art. 80 | Convenio | Debe estipular el tratamiento confidencial y los cargos de los funcionarios autorizados. Aviso previo a la CNBV en formato oficial. |
| Con Entidades Financieras Extranjeras art. 81 | Convenio + formato oficial de la Secretaría | Solo con las determinadas por la Secretaría. Convenir confidencialidad y cargos autorizados. |
Y del lado de los bancos 62ª a 62ª Octies
También se reportaron reactivos de “requisitos que deben cumplir las Instituciones de Crédito para intercambiar información entre sí”, “intercambio de instituciones análogas y bancos” y “bancos con entidad en el extranjero”.
| Tipo | Aplica a | Instrumento | Aviso previo CNBV |
|---|---|---|---|
| Entre entidades 62ª | Bancos, SOFIPOS, fondos de inversión, afianzadoras, aseguradoras, ITF | Solicitud | No |
| Con extranjeras 62ª Bis | Solo bancos | Convenio | Sí · debe derivar de operación con dólares de EUA |
| Con extranjeras análogas 62ª Ter | Bancos, afianzadoras, aseguradoras, ITF | Convenio | Sí · más copia del formato, previa o simultánea |
| Transferencias 62ª Quáter | Solo bancos | Plataforma de la SHCP o de Banxico | n/a |
| Lista de Personas Bloqueadas 62ª Quinquies | Solo bancos | 5 supuestos tasados | Según supuesto |
| Mismo grupo financiero 62ª Sexies | 9 sectores, incluidas las ITF | Convenio | Sí |
| Antecedentes 62ª Octies | Solo bancos | Convenio | Sí |
Regla que casi nunca falla: solicitud entre entidades nacionales; convenio cuando hay extranjero o grupo financiero.
Modelos novedosos
Un alumno reportó “cuáles eran los requisitos para Fintech” justo en la columna de modelos novedosos, y otros reportan de tres a cinco reactivos del tema. Va acompañado porque en el examen se cruza con ITF.
Requisitos para obtener la autorización
- Identificar y evaluar el Riesgo al que están expuestas, previo al lanzamiento del producto o servicio, conforme a la metodología de evaluación de riesgos.
- Presentar el resultado de la evaluación a la Comisión junto con su solicitud de autorización.
- Ajustarse a las Disposiciones conforme a los casos, formas, términos, plazos, condiciones y excepciones que señale la autorización, previa opinión de la Secretaría.
Bancos 69ª-2 · Casas de cambio 58ª-2 · Uniones 58ª-2 · Fondos de inversión 62ª-2 · ITF arts. 104–106
Criterios de la autorización temporal
- Que la propuesta sea un Modelo Novedoso.
- Que requiera probarse en un medio controlado.
- Que represente un beneficio al Cliente respecto de lo existente en el mercado.
- Que el proyecto esté en etapa de inicio inmediato de operaciones.
- Que pueda probarse con un número limitado de Clientes.
Simulacro
Doce reactivos redactados con el estilo que reportaron los alumnos: enunciado largo, cuatro opciones casi idénticas, una palabra de diferencia.
Cobertura frente al compilado
Contraste de lo que reportaron los alumnos de la primera convocatoria 2026 contra lo que cubre esta página. Solo se incluyen los reactivos que tocan Fintech o el intercambio de información de las ITF.